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（一）货币市场套期保值

货币市场套期保值主要通过贷款协议来实现。采用这一方法的公司可以借入一种货币A，然后兑换成另一种货币B进行投资，待债务到期后，再兑换回原借入的货币A来还款。这种方法主要依据两国货币的利率差异进行决策。

（二）远期外汇市场套期保值

在远期外汇市场上，企业按照远期汇价买入或卖出远期外币，到期时按合约汇价支付或收取本币，并相应收取或支付外币。这种方式能够锁定远期汇率内的价值，降低汇率波动风险。

（三）外币期ANZO外汇权市场套期保值

通过买入外汇期权，企业可以保证在期权执行价格范围内的收益，ANZO外汇从而规避不利的汇率变动。

例如：香港ABC公司在2000年3月向美国出口一批产品，应收款项为100万美元，约定6月份付款。ABC公司资本成本率为12%。为进行各种套期保值交易，所需相关资料如下：

（1）即期汇率：7.825港元/美元；

（2）3个月远期汇率：7.725港元/美元；

（3）美国3个月期借款利息：年利率10%（季利率2.5%）；

（4）美国3个月期投资收益率：年利率8%（季利率2%）；

（5）香港3个月期借款利率：年利率8%（季利率2%）；

（6）香港3个月期投资收益率：年利率6%（季利率1.5%）；

（7）柜台交易市场中，6月份买进期权的履约价格为7.7港元/美元，合约单位为100万美元，ANZO外汇期权费1.5%；

（8）另外，据预测3个月后即期汇率将为7.835港元/美元。

对于这笔应收账款，ABC公司可以采取多种交易风险管理策略：（1）不采取任何保值措施；（2）远期外汇市场套期保值；（3）货币市场套期保值；（4）外币期权市场套期保值。